主題：東亞面板戰(zhàn)“局中局”

　　全球液晶面板價格的持續(xù)走低，正是海外面板企業(yè)在國內(nèi)企業(yè)巨資上馬高世代液晶面板生產(chǎn)線后，企圖通過金融手段遏制中國面板業(yè)發(fā)展的戰(zhàn)略之舉，一時間全球面板迷局變得更加撲朔迷離

　　持續(xù)低迷的液晶面板價格以及日本政府力量主導(dǎo)東芝、日立和索尼三家企業(yè)中小面板業(yè)務(wù)整合的消息，無疑給還沉迷于外資轉(zhuǎn)移生產(chǎn)線喜悅中的國內(nèi)業(yè)界澆了一盆冷水，相比之下，國內(nèi)首條高世代液晶面板生產(chǎn)線的量產(chǎn)也并不能讓業(yè)界產(chǎn)生太多興奮。

　　自金融危機(jī)以來，全球面板需求放緩，日韓以及中國臺灣相對巨大的面板產(chǎn)能無以釋放，考慮到中國大陸在實(shí)施家電下鄉(xiāng)等內(nèi)需刺激政策后國內(nèi)市場需求穩(wěn)健增長，這些地區(qū)的企業(yè)紛紛加快了向中國大陸轉(zhuǎn)移面板生產(chǎn)線的步伐，三星、友達(dá)、LG、夏普等企業(yè)均有所舉動，中國大陸實(shí)現(xiàn)面板自給的道路似乎已經(jīng)鋪平了。然而，韓國三星、LG在OLED領(lǐng)域的技術(shù)研發(fā)投入的快速加碼似乎正在將全球面板產(chǎn)業(yè)拉入新的棋局，而此時日本政府主導(dǎo)東芝、日立、索尼三家企業(yè)中小面板業(yè)務(wù)合并實(shí)際上也是通過整合日本面板業(yè)綜合力量強(qiáng)化在OLED領(lǐng)域的布局，一場新的產(chǎn)業(yè)布局競賽已經(jīng)展開。

　　恰在此時，國內(nèi)有部分輿論認(rèn)為，全球液晶面板價格的持續(xù)走低，正是海外面板企業(yè)在國內(nèi)企業(yè)巨資上馬高世代液晶面板生產(chǎn)線后，企圖通過金融手段遏制中國面板業(yè)發(fā)展的戰(zhàn)略之舉，一時間全球面板迷局變得更加撲朔迷離。

　　竊喜的中國企業(yè)

　　進(jìn)入平板時代后，我國彩電業(yè)在CRT時代構(gòu)建起的全產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢幾乎喪失殆盡，由于在平板顯示技術(shù)以及關(guān)鍵資源方面儲備不足，中國彩電業(yè)集體陷入了關(guān)鍵資源受制于人的尷尬，中國成為面板資源的凈進(jìn)口區(qū)。海關(guān)統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，僅2009年我國就進(jìn)口了1.8億片液晶面板，總價值高達(dá)350億美元，這幾乎相當(dāng)于9艘當(dāng)今全球最大的尼米茲級航空母艦的造價總和。面板資源缺失已成為中國彩電產(chǎn)業(yè)提升國際競爭力的關(guān)鍵障礙，我國彩電企業(yè)已有演變成外資企業(yè)關(guān)鍵部件分銷商的趨勢，而這也對國家產(chǎn)業(yè)安全構(gòu)成了一定威脅。

　　不得不指出的是，當(dāng)前全球產(chǎn)業(yè)形成了以面板企業(yè)為主導(dǎo)的產(chǎn)業(yè)價值分配體系，僅面板就占到了平板電視成本的60%—80%，這正是造成除日韓屏機(jī)一體化企業(yè)外其他彩電整機(jī)企業(yè)業(yè)績不佳的根源所在。對中國彩電業(yè)來講，建設(shè)高世代面板生產(chǎn)線的意義絕對不亞于當(dāng)前我國研發(fā)試飛第五代戰(zhàn)斗機(jī)殲-20，兩者都改變了此前既定的產(chǎn)業(yè)或國際軍事版圖，成為提升中國綜合競爭力的戰(zhàn)略工具。

　　中國大陸在高世代面板生產(chǎn)線上實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略突破的外圍環(huán)境是，目前中國大陸已成為全球最大的彩電市場，龐大的市場機(jī)會吸引著全球面板企業(yè)向中國大陸轉(zhuǎn)移生產(chǎn)線。同時，年初日本大地震為全球產(chǎn)業(yè)帶來的面板供應(yīng)緊張預(yù)期也加快了一些企業(yè)尋求相對穩(wěn)定面板供應(yīng)基地的步伐。在過去的一年里，包括日本夏普和韓國三星電子、LG等在內(nèi)的日韓企業(yè)已開始在大陸投資建設(shè)高世代液晶面板生產(chǎn)線。

　　我們看到，當(dāng)前京東方、TCL、熊貓以及長虹等國內(nèi)領(lǐng)先的彩電企業(yè)已經(jīng)在高世代面板生產(chǎn)線領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)了突破，京東方合肥6代線及8.5代生產(chǎn)線均已投產(chǎn)，中電熊貓的南京6代線于去年宣布投產(chǎn)，TCL-華星光電8.5代線也在緊張建設(shè)中，長虹等離子面板生產(chǎn)線已建成投產(chǎn)，高世代面板生產(chǎn)線已經(jīng)進(jìn)入量產(chǎn)階段，而圍繞他們的新的平板顯示產(chǎn)業(yè)集群正在構(gòu)建，這對中國彩電業(yè)來講是一個巨大利好。

　　就在國內(nèi)企業(yè)自認(rèn)為用國內(nèi)市場引得海外企業(yè)爭先轉(zhuǎn)移高世代面板生產(chǎn)線的計劃終于實(shí)現(xiàn)之時，海外企業(yè)在更高世代的面板生產(chǎn)線以及未來新型平板顯示方式上的布局已經(jīng)展開，恐怕竊喜的中國面板企業(yè)又要陷入新的戰(zhàn)略迷局中了。

　　日韓布局“庫存”陷阱

　　日韓面板及彩電企業(yè)已經(jīng)出招了。

　　今年以來，外資彩電企業(yè)大幅降低了整機(jī)的市場售價，幾乎與此同時，全球液晶面板價格也隨之快速下行。事實(shí)上，此次外資企業(yè)主動降價是一個戰(zhàn)略轉(zhuǎn)折點(diǎn)。從本質(zhì)上看，外資企業(yè)不但掌握面板的定價權(quán)，還熟稔國內(nèi)企業(yè)囤積的面板資源的數(shù)量，因此其通過面板與整機(jī)價格的雙向調(diào)整，可以通過“制造”庫存的方式為中國彩電業(yè)的發(fā)展設(shè)置障礙。此前業(yè)內(nèi)高達(dá)400萬臺的庫存就是最好的例證。

　　一旦國內(nèi)企業(yè)為清理庫存而發(fā)動價格戰(zhàn)，日韓彩電企業(yè)的戰(zhàn)略意圖便達(dá)到了。當(dāng)前國內(nèi)企業(yè)掀起的面板投資熱潮是資金與技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)，一旦提前采購的庫存面板及整機(jī)難以及時變現(xiàn)，整個行業(yè)的運(yùn)營風(fēng)險將大幅提高，企業(yè)也就沒有充足的資金投入面板建設(shè)。這樣，國內(nèi)企業(yè)在短期內(nèi)就難以沖擊外資企業(yè)的技術(shù)及面板優(yōu)勢，后者依然可以利用面板資源鉗制中國彩電企業(yè)。從這個意義上講，外資企業(yè)在此時拉低面板價格并大幅降低終端整機(jī)價格，實(shí)際上就是要讓國內(nèi)彩電企業(yè)形成大量庫存，已達(dá)成其戰(zhàn)略遏制之目的。由此看來，當(dāng)前彩電企業(yè)潛在的價格戰(zhàn)風(fēng)險實(shí)質(zhì)上是外資彩電企業(yè)提前設(shè)定的，這更像是一個精心設(shè)計的“陷阱”。

　　與此同時，日本官民共同出資的產(chǎn)業(yè)革新機(jī)構(gòu)(INCJ)主導(dǎo)東芝、日立、索尼三家企業(yè)中小面板業(yè)務(wù)合并的消息再次加劇了中國面板企業(yè)的戰(zhàn)略危機(jī)。對日本面板業(yè)來講，其掌握的基礎(chǔ)專利數(shù)量最多，對產(chǎn)業(yè)鏈的控制力也明顯強(qiáng)于其他版塊，但目前本國經(jīng)濟(jì)體系的脆弱性以及全球金融環(huán)境的持續(xù)動蕩嚴(yán)重削弱了其產(chǎn)業(yè)競爭力。此外，全球便攜式電子終端風(fēng)靡?guī)淼闹行⌒兔姘宓木蘖啃枨?，也使日本面板企業(yè)不得不重新考量其在全球面板業(yè)的地位。

　　事實(shí)上，在全球面板業(yè)將迎來新一輪變革時，韓國面板企業(yè)在全球市場也保持著相對強(qiáng)勢的地位，他們在增強(qiáng)全球面板市場份額的基礎(chǔ)上紛紛加快了新型面板顯示技術(shù)的研發(fā)與市場化進(jìn)程，三星、LG紛紛推出了建設(shè)高世代OLED面板生產(chǎn)線計劃。在全球面板業(yè)處于技術(shù)變革的關(guān)鍵時期，韓國企業(yè)明顯走在了全球企業(yè)的前列，就連日本面板企業(yè)也感受到了巨大的生存壓力，所以才有了日本政府主導(dǎo)下的三家企業(yè)通過合并強(qiáng)化在OLED領(lǐng)域的技術(shù)研發(fā)投入。

　　日本企業(yè)中小面板業(yè)務(wù)整合的戰(zhàn)略構(gòu)想是這樣的：通過三家企業(yè)整合重新實(shí)現(xiàn)總體上的規(guī)模經(jīng)濟(jì)，同時在技術(shù)及產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢的支撐下提升其在中小面板市場的綜合競爭力，以從韓國面板企業(yè)手中爭奪不斷擴(kuò)大的中小尺寸面板市場。從技術(shù)層面看，OLED顯示技術(shù)與LCD存在著一定的技術(shù)傳承關(guān)系，此次日本政府在《企業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟》框架下組織日立、索尼與東芝實(shí)現(xiàn)中小尺寸面板業(yè)務(wù)的重組，不僅是通過行政力量組織日本面板業(yè)反擊韓國企業(yè)的直觀體現(xiàn)，更是其加快日本企業(yè)在OLED顯示方式上的技術(shù)研發(fā)以及市場化方面的深入戰(zhàn)略布局。

　　但無論從什么角度看，中國面板企業(yè)顯然已經(jīng)陷入了戰(zhàn)略落后的危機(jī)。在全球面板業(yè)新的戰(zhàn)略迷局中，中國企業(yè)能否實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略突圍，走出局中局的困擾，的確是值得中國企業(yè)深思的課題。


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