主題：京東方逆襲，三星失守

幾天前，天風(fēng)證券(3.040, -0.01, -0.33%)分析師郭明錤給出預(yù)測(cè)稱，京東方將取代三星，成為蘋果iPhone屏幕最大供應(yīng)商，而三星也不再是Pro版iPhone屏幕的獨(dú)家供應(yīng)商。


　　根據(jù)郭明錤的另一份調(diào)查報(bào)告，同為國(guó)內(nèi)果鏈企業(yè)的舜宇光學(xué)科技（后文簡(jiǎn)稱舜宇），后續(xù)也將從中國(guó)臺(tái)灣光學(xué)巨頭大立光口中分得更多訂單，成為蘋果最新iPhone 14主攝的最大供應(yīng)商。對(duì)手技術(shù)、產(chǎn)能的提升，一定程度上削弱了大立光對(duì)蘋果的議價(jià)權(quán)。

　　而另一邊，歌爾股份(22.140, -0.62, -2.72%)（后文簡(jiǎn)稱歌爾）則因?yàn)閬G掉蘋果訂單，市值單日蒸發(fā)近80億元，三天內(nèi)股價(jià)跌幅25%，業(yè)績(jī)?cè)庥鲋貏?chuàng)，其丟掉的AirPods Pro訂單已被富士康和立訊精密(31.740, -0.18, -0.56%)分食。曾有一些業(yè)內(nèi)聲音認(rèn)為，歌爾丟單，主要是因?yàn)椤安粔蚵?tīng)話”。

　　就在最近，蘋果自研屏幕新進(jìn)展曝出，首塊自研MicroLED屏幕即將落地Apple Watch，目前已在測(cè)試中。MicroLED被不少人認(rèn)為是現(xiàn)階段屏幕發(fā)展的“終極”目標(biāo)，兼顧OLED的“像素級(jí)”控光和LCD的“長(zhǎng)壽命”，當(dāng)下火熱的MiniLED技術(shù)相比之下也只是“過(guò)渡”方案。


　　從自研芯片到自研屏幕，蘋果對(duì)核心技術(shù)掌控的邊界仍在繼續(xù)拓展。對(duì)于占據(jù)整機(jī)零部件成本近五分之一的屏幕，蘋果頗有志在必得的意思。

　　不論是供應(yīng)商訂單比重調(diào)整還是自研技術(shù)的加碼，在這一系列變動(dòng)的背后，我們似乎可以抓到一個(gè)趨勢(shì)：蘋果在不斷強(qiáng)化對(duì)于核心技術(shù)的把控。對(duì)于芯片這類純自研技術(shù)，蘋果會(huì)不斷鞏固優(yōu)勢(shì)，而對(duì)于自己暫時(shí)無(wú)法完全把控的技術(shù)，蘋果也要在獲得供應(yīng)鏈最優(yōu)質(zhì)方案、保持領(lǐng)先的基礎(chǔ)上，做到“不受制于人”，避免一家獨(dú)大的情況。

　　這也是蘋果與供應(yīng)商之間復(fù)雜博弈的底層邏輯之一。

　　此次京東方與三星在OLED屏幕領(lǐng)域的較量，正是蘋果這一底層邏輯的現(xiàn)實(shí)版呈現(xiàn)，同時(shí)也是現(xiàn)階段中國(guó)大陸企業(yè)在蘋果核心供應(yīng)鏈攻城略地的一個(gè)真實(shí)縮影。在蘋果的制衡戰(zhàn)術(shù)背后，京東方如何在OLED賽道從追趕者走到挑戰(zhàn)者、三星丟失iPhone屏幕訂單后又瞄準(zhǔn)了哪些新的蛋糕都值得進(jìn)一步關(guān)注。

　　蘋果加強(qiáng)核心技術(shù)掌控力、加強(qiáng)對(duì)供應(yīng)商把控的意圖已經(jīng)擺在了明面上，后續(xù)蘋果自研技術(shù)大業(yè)的進(jìn)一步展開，或許將對(duì)整個(gè)科技產(chǎn)業(yè)鏈產(chǎn)生更深遠(yuǎn)的影響。

　　這次屏幕訂單占比變動(dòng)背后，蘋果必然是核心推手，有不少業(yè)內(nèi)觀點(diǎn)都提到，蘋果選擇增加京東方訂單比重，更多是從自己利益角度出發(fā)。

　　正如前文所說(shuō)，在自己無(wú)法完全“掌控”的領(lǐng)域，蘋果要避免一家獨(dú)大、受制于人。

　　實(shí)際上，對(duì)于極為注重產(chǎn)品體驗(yàn)，重視產(chǎn)品交互性的蘋果來(lái)說(shuō)，屏幕顯示一直是其很感興趣，但沒(méi)有完全掌控核心技術(shù)、實(shí)現(xiàn)自研的領(lǐng)域。

　　往遠(yuǎn)了說(shuō)，從2014年開始，蘋果就押寶了面向未來(lái)的“終極”顯示技術(shù)MicroLED，早早收購(gòu)了MicroLED技術(shù)初創(chuàng)公司LuxVue，開始技術(shù)研發(fā)，但至今還沒(méi)有落地產(chǎn)品。

　　早年iPhone采用LCD屏幕，供應(yīng)商包括韓國(guó)的LG，日本的夏普、JDI等廠商。2017年的iPhone X是一個(gè)重要轉(zhuǎn)折點(diǎn)，這一年，蘋果iPhone正式邁入OLED屏幕時(shí)代，三星也正是從這一年開始成為蘋果iPhone手機(jī)OLED屏幕的核心供應(yīng)商。


　　從iPhone X到今天的iPhone 14系列，蘋果iPhone的Pro和Pro Max兩款高端型號(hào)的OLED屏幕幾乎均由三星獨(dú)家供應(yīng)，LG通常是標(biāo)準(zhǔn)版的屏幕供應(yīng)商。

　　京東方從2020年開始出現(xiàn)在蘋果TOP200供應(yīng)商名單中，在iPhone 14標(biāo)準(zhǔn)版中供貨比重還比較低。

　　當(dāng)然，從技術(shù)研發(fā)角度來(lái)看，蘋果與三星有很多的屏幕專利交叉授權(quán)，并非完全受控于三星，但歸根結(jié)底，專利交叉授權(quán)終究無(wú)法阻擋三星將高端OLED屏幕賣給安卓手機(jī)廠商，也就很難讓蘋果實(shí)現(xiàn)“獨(dú)家買斷式”的長(zhǎng)期領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)。

　　同時(shí)高端OLED屏幕長(zhǎng)期由三星一家獨(dú)大，也削弱了蘋果在這一領(lǐng)域的議價(jià)權(quán)。根據(jù)iPhone 13 Pro的拆解，一塊三星OLED屏幕的成本大約是105美元，整個(gè)iPhone 13 Pro的零部件成本約為570美元，屏幕成本占比已接近五分之一。

　　目前iPhone 14 Pro Max的外屏官方維修價(jià)格在3200元左右，約等于一部安卓中高端手機(jī)售價(jià)。


　　相比之下，蘋果自研A15芯片的成本只有45美元左右。

　　長(zhǎng)期受制于三星的蘋果，想培養(yǎng)新供應(yīng)商也不是一天兩天了。不過(guò)韓國(guó)LG的心思主要在大尺寸OLED上，在小尺寸柔性AMOLED手機(jī)屏幕上沒(méi)有明顯優(yōu)勢(shì)，也沒(méi)有重點(diǎn)投入。

　　日本屏幕供應(yīng)鏈近年已經(jīng)逐漸轉(zhuǎn)向上游，在終端屏幕領(lǐng)域競(jìng)爭(zhēng)力早已不及當(dāng)年鼎盛時(shí)期。

　　國(guó)內(nèi)這邊，就在iPhone X發(fā)布的2017年，京東方在四川成都正式投產(chǎn)了國(guó)內(nèi)首條6代柔性AMOLED生產(chǎn)線，成為國(guó)內(nèi)OLED屏幕領(lǐng)域走的最早的一家企業(yè)。目前京東方在OLED技術(shù)布局、產(chǎn)能方面都是國(guó)內(nèi)走的更為靠前的。

　　有分析師指出，蘋果如果必須要扶植一家供應(yīng)商與三星抗衡，京東方無(wú)疑是更合適的選擇。

　　從蘋果的角度來(lái)說(shuō)，京東方的方案與三星相比，在成本上有優(yōu)勢(shì)，京東方訂單占比的提升，可以進(jìn)一步提升自己與三星之間的議價(jià)權(quán)。

　　多位業(yè)內(nèi)人士也透露了類似觀點(diǎn)，表面上這是京東方與三星之間的蘋果訂單博弈，但實(shí)則是蘋果的意愿占據(jù)了主導(dǎo)，蘋果供應(yīng)鏈的調(diào)整，也一向如此。

　　屏幕訂單占比的調(diào)整，不只是京東方和三星的事，也是蘋果想擺脫屏幕受制于人的關(guān)鍵一步。

　　雖然從某種角度來(lái)看，國(guó)內(nèi)屏幕廠商頗有一種被“當(dāng)槍使”的感覺(jué)，成為了蘋果和其他供應(yīng)商談判的籌碼，但從積極的一面看，能夠躋身蘋果核心產(chǎn)品關(guān)鍵零部件供應(yīng)商之列，本身就是對(duì)廠商硬實(shí)力的一種肯定。

　　蘋果之所以選擇京東方，與京東方此前在OLED領(lǐng)域近十年的投入積累密不可分。正如蘋果在手機(jī)鏡頭領(lǐng)域與舜宇的合作，也是源自于十年前就開始的溝通和研發(fā)推進(jìn)，而非一時(shí)拍腦門的決定。

　　眾所周知，國(guó)內(nèi)屏幕產(chǎn)業(yè)發(fā)展相較于日韓臺(tái)都要更晚，初期主要以承接日韓產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移為主，受日韓臺(tái)頭部廠商影響比較大。

　　京東方對(duì)于OLED技術(shù)的加速布局，主要是在2013年前后，當(dāng)時(shí)京東方推出了OLED樣機(jī)，開始在人才招募，技術(shù)攻關(guān)方面加碼，并成立了OLED研發(fā)中心。

　　當(dāng)時(shí)京東方創(chuàng)始人王東升對(duì)于自研技術(shù)的高度重視，也一定程度上讓京東方在OLED這樣的先進(jìn)技術(shù)研發(fā)上走的更加堅(jiān)定。

　　屏幕產(chǎn)業(yè)的發(fā)展是長(zhǎng)周期、重資產(chǎn)的，從技術(shù)研發(fā)、建設(shè)產(chǎn)線到最終投產(chǎn)、終端應(yīng)用，需要經(jīng)歷漫長(zhǎng)的、以年為單位的時(shí)間。目前一條高世代OLED產(chǎn)線的投入能夠達(dá)到460億元以上。

　　就在蘋果iPhone X帶火智能手機(jī)OLED屏幕風(fēng)潮的2017年，京東方的第一條中小尺寸OLED產(chǎn)線也正式投產(chǎn)，京東方成都第6代柔性AMOLED產(chǎn)線也成為國(guó)內(nèi)首條6代柔性AMOLED生產(chǎn)線。

　　據(jù)了解，當(dāng)年OLED關(guān)鍵生產(chǎn)設(shè)備蒸鍍機(jī)產(chǎn)能依然十分緊缺，由日本Canon Tokki生產(chǎn)的最先進(jìn)的蒸鍍機(jī)只有七臺(tái)，其中三星拿走了五臺(tái)，LG吃去一臺(tái)，另外一臺(tái)就是被京東方拿下。

▲Canon Tokki OLED大規(guī)模生產(chǎn)系統(tǒng)示意圖▲Canon Tokki OLED大規(guī)模生產(chǎn)系統(tǒng)示意圖
　　2018年，華為P20 Pro首次搭載了京東方柔性AMOLED屏，這也是國(guó)產(chǎn)柔性AMOLED屏的一次重要突破。

　　時(shí)間來(lái)到去年，截至2022年12月，京東方累計(jì)申請(qǐng)的8萬(wàn)件自主專利中，柔性O(shè)LED相關(guān)專利申請(qǐng)超過(guò)2.8萬(wàn)件，占比超過(guò)三分之一。值得一提的是，在年度新增專利申請(qǐng)中，柔性O(shè)LED、傳感、人工智能、大數(shù)據(jù)等領(lǐng)域?qū)＠暾?qǐng)占比超50%。

　　根據(jù)全球?qū)＠?wù)機(jī)構(gòu)IFI Claims發(fā)布報(bào)告，京東方在美國(guó)專利授權(quán)排行榜中位列全球第11位，并連續(xù)五年躋身TOP20。

　　掌握大量技術(shù)專利，必然離不開在研發(fā)領(lǐng)域的大力投入，2021年全年，京東方的研發(fā)投入已經(jīng)達(dá)到124億元。

　　至于蘋果OLED項(xiàng)目，有業(yè)內(nèi)人士稱，其實(shí)蘋果很早就開始與蘋果接觸了，并非近一兩年的事，只是近年來(lái)落地成果逐漸增多，才逐漸被更多人所了解。

　　可以看到，京東方拿下蘋果供應(yīng)鏈訂單，能夠叫板三星背后，技術(shù)、產(chǎn)能硬實(shí)力的提升，是不可或缺的關(guān)鍵一環(huán)。能夠成為同一代iPhone Pro版本的供應(yīng)商，就說(shuō)明在屏幕性能特性上，兩家差異是較小的。

　　在OLED領(lǐng)域，京東方還從三星手中拿下了大批國(guó)產(chǎn)安卓手機(jī)廠商的訂單，包括華為、榮耀、小米、OPPO、vivo等主流手機(jī)廠商，幾乎都在旗艦機(jī)中使用過(guò)京東方的柔性AMOLED屏幕。

　　在多年技術(shù)積淀之上，吃下蘋果訂單，帶給京東方的好處是顯而易見(jiàn)的。最明顯的一點(diǎn)肯定是反映在實(shí)打?qū)嵉睦嫔?，?duì)蘋果來(lái)說(shuō)，他能夠獲得更具性價(jià)比的屏幕方案，對(duì)京東方來(lái)說(shuō)，這也是一筆大單。

　　回顧京東方過(guò)去二十年的營(yíng)收和凈利潤(rùn)，我們能夠看到2021年是一個(gè)非常關(guān)鍵的節(jié)點(diǎn)。

▲京東方2001-2021年?duì)I業(yè)總收入情況，來(lái)源：Wind▲京東方2001-2021年?duì)I業(yè)總收入情況，來(lái)源：Wind
　　相比前十年的穩(wěn)步提升，2021年京東方營(yíng)收陡然躍上了2000億元大關(guān)，同比增長(zhǎng)超過(guò)62%，而全年凈利潤(rùn)更是增長(zhǎng)了412%，達(dá)到了258億元，與此前十年凈利潤(rùn)之和相當(dāng)。

▲京東方2001-2021年歸母凈利潤(rùn)情況，來(lái)源：Wind▲京東方2001-2021年歸母凈利潤(rùn)情況，來(lái)源：Wind
　　從與產(chǎn)品更直接相關(guān)的毛利率角度來(lái)看，2021年京東方毛利率也創(chuàng)造了歷史新高，接近29%，相比之下2020年毛利率為19%左右，毛利率增長(zhǎng)超過(guò)50%。

　　2021年蘋果發(fā)布了iPhone 13系列，根據(jù)業(yè)內(nèi)信息，京東方也在這一年拿到了少量iPhone 13標(biāo)準(zhǔn)版訂單。2021年12月京東方在一個(gè)月內(nèi)出貨了1000萬(wàn)片OLED屏幕，占據(jù)全年OLED出貨量六分之一，蘋果新機(jī)發(fā)售后的四季度向來(lái)是供應(yīng)商出貨的高峰期，可見(jiàn)蘋果需求量之大。

　　雖然2022年京東方業(yè)績(jī)有所放緩，但這與整個(gè)手機(jī)、家電、PC市場(chǎng)整體疲軟有很大關(guān)系，并且蘋果iPhone 14標(biāo)準(zhǔn)版和iPhone 14 Plus的大幅砍單，對(duì)京東方也有不小的影響。

　　總的來(lái)說(shuō)，京東方拿到蘋果訂單，雖然跟蘋果自身的策略密不可分，但京東方硬實(shí)力的快速成長(zhǎng)，以及后續(xù)更高的發(fā)展?jié)摿ν瑯又档藐P(guān)注。京東方與蘋果的合作，無(wú)疑是一次雙贏。

　　說(shuō)完京東方，我們來(lái)看三星這邊。對(duì)于長(zhǎng)期獨(dú)占蘋果高端屏幕訂單的三星來(lái)說(shuō)，未來(lái)訂單可能被搶走的危機(jī)感或許也會(huì)給三星帶來(lái)正向的刺激，讓三星集中更多資源投入到未來(lái)其他的高潛力方向中。

　　塞翁失馬焉知非福。

　　而對(duì)于京東方來(lái)說(shuō)，未來(lái)一旦成為蘋果iPhone屏幕最大供應(yīng)商，在豐厚的利潤(rùn)回報(bào)面前，保持一定的危機(jī)感仍是必須的，甚至要留好充足的“后手”。

　　在蘋果供應(yīng)鏈中，對(duì)蘋果存在過(guò)度依賴，向來(lái)不是好事。

　　往遠(yuǎn)了說(shuō)，此前蘋果初代iPad采用的多點(diǎn)觸控屏，其背后的核心技術(shù)供應(yīng)商宸鴻，也曾因?yàn)楠?dú)家供應(yīng)而賺的盆滿缽滿，但后來(lái)蘋果擔(dān)心其一家獨(dú)大，強(qiáng)制要求其交出技術(shù)專利，最終導(dǎo)致其被對(duì)手趕超。

　　成為蘋果獨(dú)家供應(yīng)商，相伴而來(lái)的就是被取代的風(fēng)險(xiǎn)。

　　往近了說(shuō)，歐菲光(5.210, 0.05, 0.97%)、歌爾的“前車之鑒”，還擺在眼前。曾經(jīng)做到攝像頭模組全球出貨量第一、拿下蘋果訂單的歐菲光，在與蘋果“分手”后股價(jià)一路跌停，市值蒸發(fā)300多億元，營(yíng)收凈利連季大幅下跌。

　　曾是AirPods系列產(chǎn)品最大代工方的歌爾股份，如今部分訂單已被富士康和立訊精密分食，失去蘋果訂單消息曝出后，其股價(jià)三天下跌了25%，裁員風(fēng)波也接踵而至。

　　而一度與蘋果叫板定價(jià)，穩(wěn)拿蘋果iPhone鏡頭最多訂單的大立光，也被后來(lái)者舜宇逐漸趕超，失去鏡頭最大供應(yīng)商地位。

　　雖然在“雙贏”的結(jié)果之下，京東方從蘋果訂單中獲得了豐厚的回報(bào)，但危機(jī)感應(yīng)該說(shuō)是有增無(wú)減的。

　　而對(duì)于此次丟掉訂單的三星來(lái)說(shuō)，減輕蘋果iPhone訂單占比，一定程度上也能讓三星有更多資源和經(jīng)歷放在新賽道的角逐上。

　　目前三星電子營(yíng)收中蘋果貢獻(xiàn)占比大約為6.6%，相比同為屏幕供應(yīng)商的LGD其超過(guò)36%的蘋果營(yíng)收占比，并不算高。

　　在屏幕領(lǐng)域，三星近年徹底淡出了LCD屏幕的較量，轉(zhuǎn)而專芯聚焦OLED技術(shù)，對(duì)于三星來(lái)說(shuō)，OLED之戰(zhàn)實(shí)則是一場(chǎng)不能輸?shù)恼獭?br />
▲三星專門設(shè)立了“OLED ERA”網(wǎng)站，用于展示三星OLED相關(guān)技術(shù)和產(chǎn)品▲三星專門設(shè)立了“OLED ERA”網(wǎng)站，用于展示三星OLED相關(guān)技術(shù)和產(chǎn)品
　　為此，三星大力投入OLED技術(shù)研發(fā)，在大尺寸OLED領(lǐng)域，通過(guò)QD-OLED技術(shù)與LGD的WOLED技術(shù)抗衡，在中尺寸OLED領(lǐng)域，三星已經(jīng)與蘋果進(jìn)行了獨(dú)家合作，很可能會(huì)吃下蘋果中尺寸OLED訂單的大部分。

　　根據(jù)Omdia預(yù)測(cè)的一份蘋果OLED屏幕迭代路線圖，未來(lái)蘋果的iPad、MacBook、iMac三條極為重要的產(chǎn)品線，都將會(huì)逐漸采用OLED屏幕。

▲蘋果IT OLED面板路線圖（Omdia預(yù)測(cè)）▲蘋果IT OLED面板路線圖（Omdia預(yù)測(cè)）
　　根據(jù)業(yè)內(nèi)信息，中尺寸OLED設(shè)計(jì)一項(xiàng)關(guān)鍵的“雙層串聯(lián)OLED技術(shù)”，而蘋果設(shè)計(jì)了雙層串聯(lián)OLED屏幕的驅(qū)動(dòng)芯片、OLED結(jié)構(gòu)和線路，交給三星和LG研發(fā)量產(chǎn)技術(shù)，其中三星的研發(fā)進(jìn)度是最快的。

　　業(yè)內(nèi)普遍預(yù)測(cè)，2024年前后我們就能看到蘋果采用OLED屏幕的iPad、MacBook等產(chǎn)品上市，可以想象，iPad、MacBook帶來(lái)的新的千萬(wàn)級(jí)OLED市場(chǎng)，必然會(huì)成為三星瞄準(zhǔn)的一塊重要蛋糕。

　　從技術(shù)的角度出發(fā)，三星未來(lái)在蘋果iPhone屏幕中的占比不斷下降，也并不意味著三星在屏幕產(chǎn)業(yè)中的失勢(shì)。因?yàn)槿窃谌蚱聊划a(chǎn)業(yè)中的核心優(yōu)勢(shì)在于其對(duì)技術(shù)體系、上游供應(yīng)鏈體系的把控，在這方面，國(guó)內(nèi)屏幕廠商追趕的空間依然很大。

　　以核心的OLED發(fā)光材料為例，這些材料的高端供應(yīng)商集中在美國(guó)、日本、韓國(guó)及歐洲等國(guó)家和地區(qū)，而三星與這些頭部廠商的關(guān)系十分緊密，可以率先獲得最新的發(fā)光材料，并享有一定時(shí)間內(nèi)的獨(dú)家供應(yīng)權(quán)。

　　除了在材料、生產(chǎn)設(shè)備上積累的體系化優(yōu)勢(shì)，三星在OLED領(lǐng)域的大量技術(shù)專利也是繞不去的一道坎，不過(guò)近年來(lái)國(guó)內(nèi)廠商也開始與三星進(jìn)行交叉專利授權(quán)，進(jìn)一步突破專利的封鎖。

　　不論如何，在京東方上位，三星失單背后，新的危機(jī)依然存在，而在不同產(chǎn)品方向上的新的較量，也早已拉開帷幕。

　　蘋果在屏幕領(lǐng)域，想擺脫屏幕受制于人，進(jìn)而讓我們關(guān)注到了京東方和三星之間的博弈。正如開頭所說(shuō)，這只是蘋果加強(qiáng)自身對(duì)技術(shù)、供應(yīng)鏈掌控力的一個(gè)縮影。

　　對(duì)于自己能做的技術(shù)，蘋果一定要自己做，對(duì)于自己做不了的，也堅(jiān)決要擺脫重度依賴某一家供應(yīng)商的局面，這始終是蘋果供應(yīng)鏈調(diào)整的主要邏輯之一。

　　比如在整機(jī)代工領(lǐng)域，從富士康一家獨(dú)大，到今天富士康、立訊精密、和碩、緯創(chuàng)等廠商分吃訂單。雖然富士康仍然占據(jù)主導(dǎo)地位，但終究它不是“獨(dú)家”。

　　在手機(jī)鏡頭領(lǐng)域，舜宇的崛起，也讓蘋果增加了與大立光之間的議價(jià)權(quán)。

　　即使是自己一直苦苦無(wú)法實(shí)現(xiàn)的通信基帶芯片，蘋果也一直在堅(jiān)持做自研，甚至重金收購(gòu)了英特爾的基帶業(yè)務(wù)部門。

　　雖然頻頻爆出研發(fā)進(jìn)度受挫，但蘋果依然堅(jiān)決執(zhí)行替代，對(duì)此高通也做出了明確說(shuō)明，高通5G基帶芯片未來(lái)在蘋果iPhone中的訂單占比的確會(huì)下降，側(cè)面證明了蘋果的確在按照自己的節(jié)奏推進(jìn)替代計(jì)劃。

　　甚至在WiFi、藍(lán)牙芯片領(lǐng)域，蘋果也要通過(guò)自研芯片替代博通方案，這也一度引起了業(yè)內(nèi)的廣泛熱議。

　　在此次京東方和三星iPhone訂單變動(dòng)之際，還有一些蘋果自研屏幕信息釋放了出來(lái)，這些信息甚至更加值得關(guān)注。

　　這些信息表明，在屏幕領(lǐng)域，蘋果的最終目標(biāo)絕不僅僅是實(shí)現(xiàn)供應(yīng)商之間的相互制衡，更重要的是把屏幕核心技術(shù)掌握在自己手里，讓自己占據(jù)絕對(duì)的技術(shù)主導(dǎo)地位。

　　不論是代工、鏡頭還是屏幕，這些都是蘋果無(wú)法完全掌握在自己手里的，那么對(duì)于可以實(shí)現(xiàn)自研的領(lǐng)域呢？蘋果會(huì)毫不留情地堅(jiān)決實(shí)現(xiàn)自研替代。

　　芯片就是一個(gè)最有力的證明。


　　隨著M1、M2系列芯片推出，蘋果即將在Mac電腦中實(shí)現(xiàn)對(duì)英特爾處理器的徹底替換。目前就差最后一個(gè)Mac沒(méi)有替換，但也是早晚的事。

　　根據(jù)目前業(yè)內(nèi)曝料信息，“M2 Ultra”這顆主打生產(chǎn)力的多核心“怪獸級(jí)”芯片，已經(jīng)在路上了?？梢哉f(shuō)，蘋果在芯片層面實(shí)現(xiàn)全面自主替代，只是時(shí)間問(wèn)題了。

　　蘋果這樣不遺余力地將核心技術(shù)掌握在手里，真的有用嗎？答案是，確實(shí)有用，而且是非常有效。

　　從A6芯片蘋果確立移動(dòng)芯片霸主地位以來(lái)，蘋果A系芯片出色的性能一直是iPhone最核心的競(jìng)爭(zhēng)力之一。

　　而自研芯片與操作系統(tǒng)的深度打通，讓蘋果的iPhone、iPad、MacBook都實(shí)現(xiàn)了安卓生態(tài)、Windows生態(tài)完全無(wú)法比擬的協(xié)同體驗(yàn)。

　　自研技術(shù)香不香，只有自己吃到才知道。

　　當(dāng)然，蘋果這樣做，也引起了業(yè)內(nèi)的一些擔(dān)憂，倘若真的將所有關(guān)鍵技術(shù)都自研，蘋果真的能玩得轉(zhuǎn)嗎？這背后的研發(fā)投入、人才需求都是海量的，對(duì)于今天的蘋果來(lái)說(shuō)，這樣做的投入產(chǎn)出，真的值得嗎？

　　今天的科技產(chǎn)業(yè)講究供應(yīng)鏈配合，絕不可能一個(gè)人包攬所有，這也是客觀無(wú)法實(shí)現(xiàn)的。

　　蘋果將會(huì)如何處理自研自造、供應(yīng)商合作之間的關(guān)系，諸多方面的權(quán)衡博弈仍會(huì)十分復(fù)雜。這也讓未來(lái)全球科技產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈格局依然存在不少變數(shù)。

　　不論是芯片、鏡頭還是屏幕，蘋果強(qiáng)化對(duì)于核心技術(shù)的把控，已是不爭(zhēng)的事實(shí)，而在這之外，蘋果還在積極調(diào)整供應(yīng)鏈的區(qū)域布局，比如將部分產(chǎn)線轉(zhuǎn)移至中國(guó)大陸之外，以規(guī)避潛在風(fēng)險(xiǎn)。

　　蘋果的產(chǎn)品優(yōu)勢(shì)，很多源于其對(duì)于技術(shù)、供應(yīng)鏈的深度把控，而在消費(fèi)電子市場(chǎng)遇冷的大背景下，蘋果或許正在通過(guò)強(qiáng)化這一優(yōu)勢(shì)，來(lái)給自己更多信心，也給投資人更多信心。

　　從立訊精密、歐菲光、歌爾、舜宇到京東方，這些“有故事”的大陸果鏈企業(yè)一直為人所津津樂(lè)道，從他們演繹的果鏈沉浮錄中，我們既能夠讀出積極的一面，也能夠感受到危機(jī)的一面。

　　在全球科技產(chǎn)業(yè)的博弈中，依靠他人始終不是硬道理，雖然技術(shù)創(chuàng)新很難，掌握核心技術(shù)需要直面諸多海外科技巨頭的阻攔，但咬牙堅(jiān)持似乎仍是必由之路。

　　今天即使強(qiáng)如蘋果，股價(jià)依然常探新低、高管團(tuán)隊(duì)幾經(jīng)動(dòng)蕩、iPhone營(yíng)收逐漸疲軟頻頻砍單……在產(chǎn)業(yè)合作日益緊密的當(dāng)下，沒(méi)有一家企業(yè)能夠脫離供應(yīng)鏈體系獨(dú)立生存，而復(fù)雜的利益博弈、調(diào)整，必然會(huì)始終伴隨。

　　與其急著扣上“贏家”和“輸家”的帽子，不如讓子彈再飛一會(huì)兒吧。

【免責(zé)聲明】上海大牛網(wǎng)絡(luò)科技有限公司僅合法經(jīng)營(yíng)金融島網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)，從未開展任何咨詢、委托理財(cái)業(yè)務(wù)。任何人的文章、言論僅代表其本人觀點(diǎn)，與金融島無(wú)關(guān)。金融島對(duì)任何陳述、觀點(diǎn)、判斷保持中立，不對(duì)其準(zhǔn)確性、可靠性或完整性提供任何明確或暗示的保證。股市有風(fēng)險(xiǎn)，請(qǐng)讀者僅作參考，并請(qǐng)自行承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任。