主題：乘聯(lián)會：1月全國乘用車市場零售初步統(tǒng)計為124.1萬輛 同比下降41%

　　1、本周車市概述

　　1月28-31日，乘用車市場零售27.1萬輛，同比下降10%，環(huán)比上周增長224%，較上月同期下降39%；乘用車市場批發(fā)44.0萬輛，同比增長16%，環(huán)比上周下降457%，較上月同期下降25%。

　　初步統(tǒng)計，1月1-31日，乘用車市場零售124.1萬輛，同比去年下降41%，較上月下降43%；全國乘用車廠商批發(fā)134.1萬輛，同比去年下降38%，較上月下降40%。

　　2、1月全國乘用車市場周度零售走勢

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　　今年1月第一周總體狹義乘用車市場零售日均4.5萬輛，同比去年下降24%，較上月同期增長6%。

　　今年1月第二周總體狹義乘用車市場零售日均5.2萬輛，同比去年下降17%，較上月同期下降23%。

　　今年1月第三至四周(16-27日)總體狹義乘用車市場市場零售25.1萬輛，零售日均2.1萬輛，同比下降72%，較上月同期下降73%。

　　今年1月第五周總體狹義乘用車市場市場零售27.1萬輛，零售日均6.8萬輛，同比下降10%，較上月同期下降39%。

　　初步統(tǒng)計，1月1-31日全國乘用車市場零售124.1萬輛，同比去年下降41%，較上月下降43%。

　　1月市場總體由于車購稅等部分政策到期，加上春節(jié)放假時間引導消費需求前置，行業(yè)終端價格持續(xù)下滑刺激需求，也激發(fā)了消費者的購買欲望，春節(jié)前兩周車市的暴增也是必然驅(qū)動市場的強增長。

　　新能源銷量的增長達到了一個瓶頸階段，在2023年新能源政策退市后，銷量增長會是一個嚴峻的問題。新能源車型前期漲價過多，訂單較少，再疊加特斯拉等頭部企業(yè)降價，造成了消費者的觀望情緒，環(huán)比下降較大。

　　前期疫情封控對燃油車營銷體系、人群基盤影響更大，可以看到疫情爆發(fā)以來，新能源滲透率出現(xiàn)了超預期上漲，在疫情防控政策調(diào)整后也出現(xiàn)了一定的自然回落。

　　各地的一些消費券政策，對所在區(qū)域市場增量明顯，部分消費者對1月的車購稅退出沒有充分預期和提早準備，1月仍會購買。

　　由于12月初是疫情期，因此1月初環(huán)比還出現(xiàn)增長，但第二周就開始環(huán)比和同比下降的現(xiàn)象更突出了。

　　每年1月的開門紅是地方政府和車企共同努力的方向，但由于經(jīng)銷商的庫存仍舊較高，春節(jié)前的補庫力度不會特別大，因此1月的批發(fā)零售總體偏低。

　　3、1月全國乘用車市場周度批發(fā)走勢

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　　今年1月第一周全國乘用車廠商批發(fā)達到日均4.1萬輛，同比去年下降22%，較上月同期增長4%。

　　今年1月第二周總體狹義乘用車市場批發(fā)達到日均4.8萬輛，同比下降17%，較上月同期下降21%。

　　今年1月第三至四周(16-27日)總體狹義乘用車市場批發(fā)日均2.0萬輛，同比下降76%，較上月同期下降74%。

　　今年1月第五周總體狹義乘用車市場乘用車批發(fā)44.0萬輛，批發(fā)日均11.0萬輛，同比增長16%，較上月同期下降25%。

　　初步統(tǒng)計，1月1-31日全國乘用車廠商批發(fā)134.1萬輛，同比去年下降38%，較上月下降40%。

　　國家利好汽車行業(yè)的政策，購置稅減半、新能源補貼等政策已經(jīng)到期，以及前幾個月產(chǎn)銷偏高，經(jīng)銷商謹慎，對車市銷量有一定的抑制作用。

　　12月初乘用車庫存系數(shù)達到緊張高度，各經(jīng)銷商、車企為了春節(jié)前到來加大促銷，12月末加快釋放庫存。1月的經(jīng)銷商庫存壓力大幅減弱，經(jīng)銷商很謹慎進貨。

　　1月新能源車必然大幅走弱。新能源車為最后的補貼，采取各種手段消化現(xiàn)有的庫存。為降低經(jīng)銷商的庫存壓力，廠商近期穩(wěn)健批發(fā)銷量，也是為2023年2月的開門紅做準備。汽車市場的產(chǎn)業(yè)鏈是錯配波動較大。

　　極度缺貨后的供給暴增是必然結(jié)果，隨后的暴跌也是不可避免的。隨著新能源車連續(xù)兩年多的暴增，碳酸鋰等資源價格暴漲帶來暴利，隨之而來的上游資源和中游電池產(chǎn)業(yè)的投資力度很強，必然帶來供給的產(chǎn)能高增長，前期的供需錯配帶來的碳酸鋰高價格將明顯回落，有利于新能源車盈利壓力的改善。

　　4、公共領域電動化需要全國統(tǒng)一大市場

　　為進一步加快公共領域車輛全面電動化步伐，工信部、交通運輸部等八個部門聯(lián)合印發(fā)《關于組織開展公共領域車輛全面電動化先行區(qū)試點工作的通知》(以下簡稱《試點通知》)，推動提升公共領域車輛電動化水平，加快建設綠色低碳交通運輸體系，助力國家“雙碳”戰(zhàn)略的實施。以公共領域車輛為突破口加快全面電動化有利于補上商用車新能源短板，實現(xiàn)柴油車輛的節(jié)能減排，對改善城市環(huán)境意義重大。公共領域車型的散亂問題突出，產(chǎn)品技術差、產(chǎn)品供給混亂、綜合成本高，建議應該中央部委加強統(tǒng)一協(xié)調(diào)，推動優(yōu)秀產(chǎn)品脫穎而出，實現(xiàn)低成本高技術的產(chǎn)品拉動產(chǎn)業(yè)技術進步。

　　5、2022年汽車行業(yè)收入增6.8%利潤增1%利潤率5.7%

　　2月份，受疫情管控放開和政策到期等利好因素促進，工業(yè)生產(chǎn)有所恢復，企業(yè)經(jīng)營壓力稍有改善，但利潤結(jié)構(gòu)持續(xù)偏向礦業(yè)。6-9月受益于產(chǎn)業(yè)鏈供應鏈持續(xù)恢復、減免車輛購置稅政策提振消費需求等有利因素，生產(chǎn)銷售持續(xù)回升，營業(yè)收入實現(xiàn)較快增長。但10-11月的市場阻隔導致庫存暴增，產(chǎn)銷惡化。12月終于放開了，市場就全面恢復了。

　　2022年12月的汽車行業(yè)收入9,174億元，同比降4%；成本7,716億元降5%；利潤557億元，同比增3%；汽車行業(yè)利潤率6.1%，相對于整個工業(yè)企業(yè)利潤率7%的平均水平，汽車行業(yè)仍偏低。

　　1-12月汽車行業(yè)收入92,900億元，收入增6.8%；成本79833億元，增7%；利潤5320億元，利潤總體同比增1%。汽車行業(yè)總體表現(xiàn)不強，但改善明顯，相對于整個工業(yè)企業(yè)利潤率7%的平均水平，汽車行業(yè)壓力較大。

　　6、2022年中國占世界汽車份額33%

　　

　　2022年12月的世界汽車銷量達到735萬輛，同比下降0.1%。2022年1-12月僅有8,018萬輛，同比下降1%，僅稍高于2020年銷量，仍處歷年的低位水平。由于需求不足和疫情下的芯片供給不足，共同干擾了世界汽車行業(yè)的運行，導致歐美日車企營收暴增銷量萎縮的特色局面。12月中國汽車市場疫情管控政策放開，占世界汽車份額35%份額，1-12月的世界累計份額達到33%。

　　從世界范圍角度來看，比亞迪、特斯拉和上汽集團等中國車企回升效果最為突出，以豐田和鈴木起亞為代表的亞洲集團表現(xiàn)相對較強。國際芯片短缺對中國車市的影響較小，反而推動中國汽車出口表現(xiàn)很強，搶占巨大的國際市場供需缺口，獲得難得發(fā)展機遇。作為汽車芯片這樣的高壟斷行業(yè)，此次的供給端緊縮將對中國供應鏈崛起帶來重大機會，也導致歐洲車企迅速走向衰落。

　　7、2022年中國占世界新能源車份額63%

　　2022年世界新能源汽車走勢較強， 1-12月的廣義新能源汽車銷量1,411萬輛，其中混合動力達到372萬輛，占比26%。剔除普通混動后的世界新能源乘用車走勢較強。2022年1-12月世界新能源乘用車達到1,031萬輛，同比增長63%。其中12月銷量125萬輛，同比增長45%。

　　世界新能源汽車中的商用車僅占4%，新能源乘用車為主體。2022年1-12月中國新能源乘用車占比世界新能源63%的表現(xiàn)優(yōu)秀，其中四季度中國占世界新能源車份額64%。這主要是中國的新能源需求強，而歐洲的傳統(tǒng)車和新能源車產(chǎn)銷偏低，加之歐洲電價偏高，因此中國的發(fā)展很強。2022年全年新能源車銷量超強表現(xiàn)的原因是市場需求的有效拉動，政策驅(qū)動轉(zhuǎn)向市場化。海外疫情影響下的歐美新能源政策支持力度較強，但海外缺少芯片和電池電池：BK1033 1350.56 0.43% +自選等資源，國內(nèi)供給電池和芯片極其充足，因此補充了市場缺口，形成強大的國內(nèi)市場和出口的雙增長。

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